存储合同将拉长至3-5年！三星拟推强制性长约！

三星电子近日表示，由于芯片需求大幅增长，寻求与主要客户签订多年期合同，芯片合同期限将为三至五年，同时将专注于销售利润率更高的服务器和AI应用芯片。

芯片合同期间将延长为三至五年

三星电子正考虑转向多年期长期合同制度，此举可能有助于稳定供应，并缓解市场对关键零组件短缺的疑虑。

三星电子共同执行长全永泫 (Jun Young-hyun)在公司股东常会上表示，公司正研议将目前每季一签或每年一签的合约形式，延长为三到五年一签，从而帮助稳定存储芯片市场。他表示，这是由于市场预期人工智能内存芯片的需求在 2026 年将持续飙升。

三星表示，AI智能体的应用正在推动用户快速增长并提升客户需求，从而导致HBM、SSD以及其他用于服务器的芯片订单出现“爆发式”增长。

三星晶圆代工业务有望凭借其在全环绕栅极工艺上的领先优势，把握新机会并推动全面增长。在机器人领域，三星计划先在设备体验(DX)事业部各条生产线上部署高精度机器人，借此掌握顶尖的机器人AI和灵巧手技术。

目前全球内存芯片供应由 SK 海力士、三星与美光三大巨头主导。这三家公司近年来已将产能转向专为英伟达AI 加速器所设计的特殊规格内存，导致传统存储芯片的产量供不应求。

SK海力士称一位发言人在声明中表示：“公司客户，包括超大规模数据中心运营商，越来越倾向于签订长期合同，而非过去更常见的一年期协议。”美光科技也表示，客户现在非常愿意签署长期供应协议，以锁定未来多年的内存供应。

“前所未有”的超级周期

过去数十年来，存储芯片行业持续呈现“繁荣—崩溃—再繁荣”的周期性模式，但如今，人工智能(AI)支出热潮正让存储芯片行业进入新的节奏。业内高管表示，AI已经从结构上打破了旧周期、且价格没有任何下降迹象。

2025年，随着全球AI基础设施建设进入爆发期，存储行业迎来“超级周期”。核心逻辑在于，一方面，AI服务器对存储容量和带宽的需求远超普通服务器。另一方面，行业产能向高端存储产品倾斜(如HBM)，挤压了传统存储产品的产能，从而引发了整个存储行业的涨价潮。

当前，AI基础设施建设仍在加速推进，大型科技公司预计在2026年的支出将高达惊人的6500亿美元，较去年创纪录的水平增长约80%。根据行业研究，数据中心对DRAM的需求在2025年已占全球消费量约50%，而五年前这一比例仅为32%。这一比例预计还会继续上升。到2030年，AI服务器预计将占全球存储需求的60%以上。

三星电子共同执行长全永泫全永铉表示，在人工智能基础设施投资增长的推动下，该行业正在进入一个 "前所未有的超级周期"。

但他对市场对人工智能泡沫的担忧保持警惕，同时表示电力供应限制也是人工智能数据中心的一个主要瓶颈。“由于人工智能需求的不断增长以及由此导致的内存供应持续短缺，我们预计将迎来有利的商业环境，然而，风险因素依然存在，包括全球宏观经济环境的不确定性，如关税问题和套装业务的成本负担，”他补充道，这指的是电视机、电话和家用电器。